陳光明

經過近一年的等待，“基金大佬”陳光明旗下睿遠基金管理有限公司（簡稱“睿遠基金”）的第二只基金終于破繭。

1月22日，睿遠基金管理有限公司發布公告稱，旗下睿遠均衡價值三年持有期混合型證券投資基金將于2月18日起通過各代理銷售機構和睿遠基金APP、官網等直銷平臺發售，為體現利益共擔原則，擬任基金經理趙楓將認購3000萬元并鎖定4年。

該基金是睿遠基金繼2019年3月發行旗下第一只基金睿遠成長價值混合基金后的第二只基金。根據公告，睿遠均衡價值三年持有混合基金分為A類和C類兩類份額，首次募集期內，除擬任基金經理認購資金外，A類份額和C類份額合計募集規模上限為60億元，為了實現募集規模的有效控制將采用末日比例確認方式。

睿遠旗下第二只公募基金產品

睿遠均衡價值三年持有混合基金是睿遠基金推出的第二只基金，距離2019年3月推出第一只基金睿遠成長價值混合基金已近一年。

根據發售公告，睿遠均衡價值三年持有混合基金為混合型證券投資基金，股票資產占基金資產的比例為60%-95%。該基金采用自下而上的投資研究方法，通過對上市企業的深度研究，精選具備投資價值的標的構建股票組合，宏觀經濟和行業研究內化在公司研究中，作為公司研究的重要部分，結合公司的經營管理研究作出價值判斷。

此外，該基金通過港股通機制投資于香港股票市場，投資于港股通標的股票比例占股票投資比例的0-50%，重點投資于基本面良好、相對A股市場估值合理，具有持續領先優勢或核心競爭力及注重現金分紅的上市公司進行長期投資。

“投資老將”趙楓掛帥，參與認購并承諾鎖定四年

發售公告顯示，為體現利益共擔原則，睿遠均衡價值三年持有混合基金擬任基金經理趙楓將認購該基金3000萬元并承諾鎖定期為四年。

公開資料顯示，趙楓為中國人民大學經濟學學士、哥倫比亞大學碩士，1999年就進入公募基金行業，2001年起擔任基金經理，是國內較早的一批基金經理，2014年參與創辦私募機構，2019年11月加盟睿遠基金。

趙楓擁有較長從業時間，經歷了A股市場多輪牛熊轉換，見證了市場和行業的起步發展，成為堅定的價值投資者和專注的企業研究者。他認為，秉承價值投資理念和方法，通過深度研究企業，有利于尋找長期大概率的投資機會。

在趙楓看來，投資可以化繁為簡。他將企業自由現金流量視為命脈，深度研究企業競爭優勢的來源、持續持有創造價值的能力；他認為研究永無止境，專業化的深度研究創造長期價值，推崇價值投資理念下的投研一體化。

投資時，趙楓強調簡化決策依據，將企業價值作為投資決策的核心因素；他認為長期投資和集中投資是價值投資的必然選擇，但在組合構建時，強調適度分散投資，平抑組合波動，重視投資體驗。

每筆份額鎖定3年

公告顯示，睿遠均衡價值三年持有混合基金為混合型證券投資基金，運作方式為契約型、開放式，單筆首次認購和追加認購的最低金額均為10元，方便投資者參與。該基金對于每份基金份額設定3年鎖定持有期，3年鎖定持有期到期后進入開放持有期，每份基金份額自開放持有期首日起才能辦理贖回業務。

除首次募集外，該基金在合同生效日不超過3個月內辦理申購業務，具體時間管理人將進行公告，這也意味著，在封閉建倉期結束后進入開放申購狀態，每筆申購或定投份額的鎖定期也為三年，需持有3年期滿才能贖回。

分析人士表示，設置三年持有期有利于管理人著眼中長期投資機會，也有利于持有人減少短期申贖，可以在一定程度上讓基金收益更好地化為投資收益。

管理人在公告中對于三年持有做了充分提示。由于每筆份額持有期為3年，期間不能贖回，該類基金適合偏中長期資金，需提前做好資金安排，合理資產配置，適合認同價值投資理念并能夠長期投資的投資者。