商業承兌匯票有風險嗎？弄清了這11個問題，你就懂了，票據的知識非常豐富，想要一下子弄懂它，還真不是一件簡單的事情。這次，天下通商貿通過聊天的方式，一次性告訴你一張商票從開票到付款中間經歷的那些事。

1問：我曾經以為錢不是萬能的，是萬達的。現在發現……簽發匯票的也可以是萬達的。開一張商業匯票，就可以在到期時收到錢，那能開票的企業，豈不是成了印鈔機？你們是如何確保我們接收的商票，是靠譜的?

答：這個問題涉及商業匯票簽發、保證、背書、承兌、付款等一系列流程。理論上，有銀行對公賬戶的企業都可以開具商業匯票，但現實會有很多限制，如果要開具銀行承兌匯票，除了要真實的貿易關系，還需要銀行的授信額度，并要給銀行交保證金，開銀票門檻稍高。

2問：因為銀行是承兌人，所以銀行要嚴格控制，但是商業承兌匯票呢，企業承兌，是不是要求很低？

答：商票的簽發門檻低于銀票，主要要求有真實的貿易背景，核心企業欠供應商一筆應付款，就開一張商票給供應商，約定賬期和金額，如果承兌企業有實力、有品牌，它簽發的商票資本市場認可，就可以在機構間貼現流轉，反之，則幾乎不可能在機構貼現獲得現金，只能等到期。

3問：商票等于只是企業開具的一張“欠條”，如果是阿里們開的“欠條”，大家都知道他會承兌還款，所以機構認，市場間可以買賣；如果是樂某們簽發商票，大家會懷疑他們的實力或信用，所以幾乎難在市場上流動，只能等到期去收款，是嗎?

答：可以這么理解，所以貼唄篩選的核心企業，都是國企、央企，或是地產巨頭和上市公司，他們信用好，他們簽發的商票，資本市場上認可。我們的風控措施之一，就是事先防范，白名單制嚴選優質企業，確保如期兌付。

4問：那如果有一些企業雖然不知名，但是實力和信用都不錯，他簽發的商票就不能在市場上流動嗎?

答：這種情況可以引入第三方擔保，如果承兌人到期不還款，則由保證人承擔保證責任；保證人必須是債權關系之外的第三方，不僅需要在票面上記載保證事項，而且保證不得附有任何條件。

5問：也就是說，如果樂某們簽發了商票，本身資信不夠，但是阿里們簽署了保證責任，市場上，即使對樂某們持謹慎態度，但是會相信保證人阿里們，所以這樣的商票有足夠高的市場認可度是嗎？

答：理解正確，當然，保證制度不是強制性措施，例如，貼唄篩選的開票企業資信已經足夠高，就還不需要引入保證制度。

6問：有了一張市場認可度高的商票，那這張商票是如何流轉到我們手中的呢？之前說商業承兌匯票誰持有，誰收款，如果我撿到一張1個億的商票，是不是可以提前實現一個小目標？

答：一張商票，如果要在市場上流動，一定要經歷一個儀式性的手續——背書。

7問：什么是背書？語文課本上“朗讀并背誦全文”？

答：其實背書可以按照字面解釋理解成：“背面書寫”，持票人將匯票轉讓給他人時，要求在匯票的背面書寫記錄轉讓的時間并蓋章，這一步完成時，才算完成了票據的轉讓。所以你在貼唄查看產品詳情，一張票據正面有金額和到期時間等信息，背后就是票據的背書轉讓流轉信息了。

8問：如果我撿到一張票，并在背面背書蓋章，是不是能“偷”到這張票呢?

答：不太可能，現在基本都是電子商業承兌匯票，背書轉讓，需要雙方在電子商業承兌匯票系統內操作確認。而且，就算是紙票，信息也會備份在這個系統內。可以通俗地說，之前企業間付款，都是給現金，現在都是走電子付款，有沒有給錢，央行有最權威的數據和證據。

9問：之前說“誰持有，誰收錢”，就是說，通過背書轉讓，持有匯票，就可以到期獲得現金，是這樣的嗎?那到底是怎么收錢呢?

答：持有，就是通過背書轉讓合法持有。背書轉讓時，會在合同里記載詳細的收款銀行賬戶信息，在到期前10天內，提示付款，提示承兌企業該給錢了，承兌企業承諾給錢，到期之后，錢就已經躺在指定賬戶內了。

10問：如果承兌企業不承兌、不付款怎么辦？

答：如果承兌企業不承兌、不付款，最后的持票人，可以行使追索權，出票人、背書人、承兌人、保證人，都要承擔連帶責任，想找誰要錢，就找誰要錢。有實力，重信用、重品牌的企業，基本都不會拒絕付款，更何況失信信息還記錄在案，有污點，以后不光開票，融資、發債、貸款，都會受影響，貼唄篩選的優質核心企業，付款都特別干脆，到期匯票都已經及時足額兌付。

11問：那企業能不能找借口拖延付款呢？

答：只要票據為真，背書轉讓關系為真，不論是貿易糾紛，還是合同糾紛，都不能成為拖延付款的理由。